為全面深化國有企業改革，指導市管企業著力構建科學、規范的中長期激勵體系，市國資委制定印發了《關于市管企業規范實施股權和分紅激勵工作的指導意見》(以下簡稱《指導意見》)。

　　一、政策背景

　　一是前期激勵工作取得積極成效。市國資委于2017年啟動國有上市公司、科技型企業股權和分紅激勵改革試點，改革范圍不斷擴大。通過實施股權和分紅激勵，職工積極性和企業經營活力顯著提升，企業核心人才流失率大幅下降。

　　二是國企改革提出了明確要求。近年來，中央和北京市先后出臺多項改革文件，對國有企業進一步完善激勵機制提出了明確要求。制定《指導意見》是對上級文件精神的深入落實和具體實踐，也是全面推動國企改革的有力舉措和重要手段。

　　三是相關政策基礎已經基本完備。國務院國資委、財政部等部門針對國有企業激勵工作制定了一系列制度文件并印發了工作指引，國有企業實施股權和分紅激勵的制度體系已經基本完備，出臺地方性規范的時機已經成熟。

　　二、文件特點與總體考慮

　　一是規范方案擬定，與現有政策保持高度一致。《指導意見》通過規范激勵方案制定，對實施條件、禁止事項、人員選擇、模式確定、額度上限、行權價格、考核標準等關鍵要素進行明確，具體標準和定額充分借鑒了國務院國資委針對中央企業實施激勵的有關要求，與中央、北京市的政策規定銜接一致。

　　二是體現首都特色，符合市管企業改革實際。《指導意見》充分考慮當前市管企業改革實際，圍繞首都城市戰略定位和構建“高精尖”產業結構要求對激勵企業范圍、激勵人員、考核模型等提出了新的要求，總體來看激勵導向更加清晰、方式選擇更加嚴謹、激勵對象更加聚焦、考核要求更加嚴格、監管職責更加明確。

　　三是研究操作指引，制定“1+2”政策體系。市國資委在印發《指引意見》后，還會針對上市公司和非上市科技型企業股權和分紅激勵工作，印發兩項工作指引，連同《指導意見》構成“1+2”的政策體系，有針對性地幫助企業在具體實踐操作上與政策規定良好對接。

　　三、主要內容及要點

　　《指導意見》共分六部分，從股權和分紅激勵的實施意義、范圍導向、方案要點、考核體系、權利義務、管理流程和監督責任等方面，對市管企業實施股權和分紅激勵進行全面規范和具體指導：

　　第一、二部分：介紹實施股權和分紅激勵的政策依據及工作意義。提出實施股權和分紅激勵的總體要求，包括指導思想、適用范圍和實施條件。

　　第三部分：規范股權和分紅激勵的方案制定。對激勵方案中激勵方式、激勵額度、激勵對象、授予價格、時間安排等5個關鍵要素的內涵要義、政策規定、操作規范進行重點解讀和明確闡釋。

　　第四部分：明確實施股權和分紅激勵的業績考核要求。參考國務院國資委對央企實施股權激勵的有關規定，結合市管企業實際，圍繞“嚴格考核”和“激勵導向”兩個原則，對激勵實施企業在公司層面與個人層面分別提出具體考核規定。

　　第五部分：規范股權和分紅激勵管理流程。明確市國資委和各級國有股東的具體責任，對實施股權和分紅激勵的申報、實施、調整、終止和備案等程序事項全面規范，并提出具體要求。

　　第六部分：建立監督和責任追究機制。進一步加強對股權和分紅激勵監督管理，對激勵中違法違規情形提出明確處理要求。